John Dutton (Kevin Costner) versucht seine Farm zu beschützen, die größte in den USA, vor Landentwicklern, einem indianischen Reservat und Amerikas erstem Nationalpark.

Als sich der Rauch nach der Schießerei verzieht, müssen die Duttons sich mit möglichen Nachwirkungen auseinandersetzen. John (Kevin Costner) löst einen Gefallen ein und treibt einige alte Schulden ein. Jamie (Wes Bentley) trifft sich zur Schadensbegrenzung mit dem Gouverneur.

Ein neues Bündnis bedroht John und die Yellowstone-Ranch. Jamie verstärkt seine politischen Bestrebungen. Rip wirft Kayce vor, seinen Problemen auszuweichen.

Rip gerät in eine Situation, in der es um Leben und Tod geht. Ein Plan wird geschmiedet, um John Dutton zu erpressen. Für Monica beginnt nach einer Verletzung ein schwieriger Weg der Genesung.

Nach dem Unfall der Touristen gerät Rip unter Verdacht. Jamie trifft eine mutige Entscheidung für seine Zukunft und muss sich den Konsequenzen stellen.

Als sich die Lage immer mehr zuspitzt, erkennt John, welche Familienmitglieder und Verbündete zu ihm halten und mit ihm um die Ranch kämpfen.

Kayce lebt sich in seine neue Rolle auf der Ranch ein. Ein schädlicher Artikel droht, John zu entlarven. Rainwater stellt dem Stammesrat seinen neuen Plan vor.

Kayce und Rip geraten aneinander. Beth beginnt Land aufzukaufen, um die Ranch abzusichern. Für Monica beginnt mit ihrer Professur an der Universität ein neuer Lebensabschnitt.

John nimmt im Kapitol rasche Veränderungen vor. Später erhält er einen Rat von Senator Perry. Die Wut zwischen Jamie und Beth erreicht einen Höhepunkt.